Международное рейтинговое агентство Fitch Ratings подтвердило приоритетный необеспеченный рейтинг «Евраз Групп» на уровне BB-, краткосрочный рейтинг – на уровне B. Как сообщает ПРАЙМ-ТАСС, данное рейтинговое действие последовало за заявлением о том, что компания, связанная с Романом Абрамовичем, заключила соглашение о приобретении пакета акций «Евраз Групп» в размере около 41,34%. Fitch полагает, что приобретение пакета акций Абрамовичем, может свидетельствовать о том, что стратегия «Евраз Групп» будет нацелена на более значительный рост за счет приобретений.

 

Напомним, информация о покупке акций «Евраза» губернатором Чукотки Романом Абрамовичем появилась накануне, 20 июня. В результате сделки 82,67% акций компании передаются с кипрской компании Crosland Global, принадлежащей Александру Абрамову и Александру Фролову, компании Lanebrook. Затем 50% последней будет передано компании Greenleas International Holdings LTD, конечным бенефициаром которой является Millhouse, подконтрольный Абрамовичу. Сумма сделки пока не называется, но эксперты оценивают ее в 3,2 млрд. долларов. Аналитики считают, что, совершив сделку, Абрамович начал консолидировать активы в металлургии. Ранее сообщалось, что губернатор Чукотки не планирует стратегических инвестиций, а хочет создать фонд прямых инвестиций и заниматься портфельными инвестициями в России и за границей.

 

Несмотря на то, что рейтинги «Евраза» подтверждены на текущих уровнях, Fitch отмечает, что на них по-прежнему могут повлиять событийные риски в связи с потенциальными будущими приобретениями. В настоящее время доступна лишь ограниченная информация о том, приведет ли изменение в составе акционеров к переменам в бизнес-стратегии и финансовой политике «Евраз Групп» в будущем. В случае если компания примет агрессивную стратегию приобретения бизнес-активов за счет заемных средств, это может оказать давление на рейтинги. Fitch ранее уже отмечало свидетельства существенного увеличения уровня левереджа как отрицательный рейтинговый фактор.

 

В любом случае, все слияния и поглощения, которые могут быть проведены в будущем, будут анализироваться в индивидуальном порядке, при этом будут внимательно рассматриваться как финансовые, так и стратегические последствия.

 

«Евраз групп» имеет сложную юридическую структуру. Fitch ранее отмечало, что в случае проведения сделок слияний и поглощений может возникнуть расхождение между уровнем кредитоспособности «Евраза» и Mastercroft. Ожидается, что приобретения за пределами России будут осуществляться на уровне «Евраз групп», в то время как российские приобретения будет проводить Mastercroft.

 

Изменение структуры собственности EG – пример фундаментальных изменений, происходящих в глобальной металлургической отрасли, где в последние два года наблюдается значительная активность в области слияний и поглощений, которая, как ожидается, продолжится и в будущем.

 

Группа «Евраз» - один из крупнейших участников российского стального и горнорудного рынков. В состав группы входят три сталелитейных предприятия: Нижнетагильский, Западно-Сибирский и Новокузнецкий металлургические комбинаты, а также Находкинский морской торговый порт, меткомбинаты Palini i Bertoli в Италии и Vitkovice Steel в Чехии. Горнорудный бизнес включает угольную шахту «Распадская», «Южкузбассуголь», «Нерюнгриуголь», Качканарский ГОК, «Евразруда», Высокогорский ГОК и обеспечивает 70% потребностей группы в железной руде и полностью - в угле.