ВТБ объявил, что цена акций в процессе первичного размещения акций составила 13,6 копеек за одну акцию. Банк разместил 1,73 трлн. акций. Размещение прошло ближе к верхней границе диапазона, установленного в размере 11,3-13,9 копеек за одну акцию. Как отмечает «КоммерсантЪ», такая цена позволит ВТБ привлечь 8 млрд. долларов, и после IPO капитализация банка составит около 28 млрд. долларов. Ранее аналитики банков–организаторов IPO оценивали стоимость ВТБ на уровне 22-39 млрд. долларов (Citigroup), 26,5-31,5 млрд. долларов (Deutsche Bank) и 29-33 млрд. долларов («Ренессанс Капитал»). Как рассказали Ъ источники в банках–организаторах IPO ВТБ, «спрос на акции ВТБ среди инвесторов был просто истерическим» – по предварительным данным, ВТБ собрал заявки более чем от 140 тыс. физлиц. Спрос портфельных инвесторов превысил предложение более чем в шесть раз. Такой спрос гарантировал банку привлечение максимально возможной суммы. Тем не менее ВТБ, по мнению экспертов, вынужден был пойти на незначительное снижение цены размещения для того, чтобы обеспечить запас прочности котировок после проведения IPO. «Дисконт к верхней границе диапазона в 0,3 копейки – это чисто психологический ход, призванный поддержать уверенность физических лиц в том, что у акций останется потенциал роста после размещения и они не упадут»,– согласен аналитик инвесткомпании «Брокеркредитсервис» Денис Мухин. Как пояснила аналитик инвестиционной компании «Ак Барс Финанс» Полина Лазич, «вмешалась политика». «Перед ВТБ была поставлена задача «народного IPO», выгодного в первую очередь для физических лиц, – говорит она.– Ведь физические лица, не являющиеся квалифицированными инвесторами, рассматривают вложения в акции как стабильные инвестиции. И чтобы нивелировать возможный эффект традиционного колебания котировок после размещения, банк пошел на снижение цены».

прочитать статью полностью